Boletim de Mercado

Atualização

19 de outubro de 2026 · 13h04

Análise do dia

Eleição apertada mantém juros tensos e dólar sob vigília de hedge

Ibovespa cede, Tesouro Direto volta a subir e mercado blinda carteiras contra risco eleitoral, enquanto Petrobras segue a preferida dos estrangeiros.

Por André Pereira de Melo, CFP | MWM Capital · 19 de outubro de 2026

🇧🇷Ibovespa

204.971

-0,22%

🛢️Brent

108,54

-1,20%

🇺🇸Dólar

5,0558

-0,80%

🇧🇷DI 5 anos

12,87%

Ibovespa

S&P 500

Brent

Curva de Juros

Eleição & Bolsa

O Ibovespa encerrou o pregão com queda de 0,22%, aos 204.970 pontos, acumulando recuo de 1,96% na semana, enquanto o mercado doméstico permanece refém da reta final da corrida presidencial. Com a disputa em empate técnico a seis dias da votação, investidores reduzem exposição a risco local e se preparam para um desfecho mais apertado do que o projetado após o primeiro turno, o mesmo fator que já havia pressionado a curva de juros na semana anterior.

Juros & Tesouro Direto

Depois do estresse da semana passada, a curva de juros abriu a segunda-feira em alívio, mas voltou a subir ao longo da manhã. O Tesouro Prefixado 2032 tornou a flertar com os 13% ao ano, em 12,97%, pressionado pelos Treasuries americanos, que ganharam força no decorrer do pregão, e pela cautela eleitoral. A curva DI doméstica mostra prêmios de 12,77% em um ano e 12,87% em cinco anos, refletindo a mesma incerteza de curto prazo.

Câmbio

O dólar recuou 0,80% no dia, para R$ 5,06, mas ainda acumula alta de 1,40% na semana, movimento que convive com uma corrida por proteção cambial: contratos de hedge contra a alta da moeda americana atingiram a máxima desde 2011, segundo relatos de mercado, refletindo o temor de agentes com uma eventual virada do resultado presidencial. O euro seguiu padrão semelhante, recuando 0,75% no dia, a R$ 5,67.

Petrobras

Na ponta corporativa, o BTG Pactual relata que investidores de Nova York mantêm a Petrobras como principal porta de entrada para o setor de óleo e gás brasileiro, com sentimento predominantemente positivo mesmo diante das ressalvas de governança. O banco lista como possíveis catalisadores ajustes na política de preços de combustíveis, resultados do terceiro trimestre e a divulgação do plano estratégico atualizado, prevista para novembro, já após a definição eleitoral.

Matérias consultadas · 8 fontes

• Filipinas convocam embaixador da China após declarações que tr… (InfoMoney)• Por que os gringos continuam comprando Petrobras (PETR4)? BTG … (Valor Investe)• Maior comunidade de aposentados do mundo planeja captar US$ 18… (Valor Finanças)• PepsiCo perde o KFC; ação tem maior desconto para a Coca em 25… (Brazil Journal)• Vice de Flávio aciona STF contra Erika Hilton por acusação fal… (Poder360)• ANPD dá cinco dias para Meta explicar suspensão de contas e re… (G1 Economia)

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Os Números do Dia

Atualização

19 de outubro de 2026 · 13h04

Na agenda próximos eventos de mercado

28/10 Decisão do FOMC (Fed)US04/11 Decisão do Copom (Selic)BR06/11 Payroll (emprego EUA)US04/12 Payroll (emprego EUA)US

Mercados variação: D dia · S semana · M mês · 12M doze meses

Brasil

🇧🇷Ibovespa 204.971pts

D-0,22% S-1,96% M+10,66% 12M+41,84%

🇺🇸Dólar (USD/BRL) 5,0558R$

D-0,80% S+1,40% M-1,33% 12M-6,48%

🇪🇺Euro (EUR/BRL) 5,6683R$

D-0,75% S+1,46% M-3,53% 12M-9,99%

🇧🇷Small Caps 133,64pts

D+2,02% S-4,41% M+21,83% 12M+26,04%

Global

🇺🇸S&P 500 7.721,32pts

D+0,81% S-1,10% M+0,93% 12M+14,64%

🇺🇸Nasdaq 100 29.738,32pts

D+1,89% S-3,02% M+0,32% 12M+18,29%

🇺🇸Dow Jones 52.066,48pts

D+0,12% S+0,42% M+0,74% 12M+11,48%

🇺🇸Treasury 10y 5,10%

D-1,73% S-2,30% M+2,00% 12M+25,93%

Commodities

🛢️Petróleo Brent 108,54US$

D-1,20% S+1,77% M+4,50% 12M+77,91%

🛢️Petróleo WTI 98,00US$

D-3,36% S+4,54% M-2,29% 12M+70,38%

🥇Ouro 4.162,10US$

D-0,45% S-0,68% M-5,94% 12M-4,53%

⛏️Minério de ferro 90,90US$

D+0,36% S+0,24% M-6,68% 12M-13,84%

☕Café (ICE) 316,35US¢/lb

D+3,52% S+8,86% M+7,40% 12M-22,09%

🌱Soja (CBOT) 1.251,75US¢/bu

D-0,75% S-2,80% M-3,97% 12M+21,32%

🌽Milho (CBOT) 467,25US¢/bu

D-1,48% S-3,26% M-11,42% 12M+10,40%

Cripto

🪙Bitcoin 81.837US$

D-0,22% S+0,09% M+0,74% 12M-24,69%

🪙Ethereum 2.392US$

D-0,71% S-2,16% M-9,13% 12M-39,98%

Internacional Ásia/Europa, futuros EUA, dólar e juros

Ásia

🇯🇵Nikkei 225 65.324pts

D+1,39% S-5,37% M+2,19% 12M+32,81%

🇭🇰Hang Seng 24.187pts

D+0,52% S-0,10% M-2,13% 12M-6,57%

🇨🇳Shanghai nanpts

D+nan% S+nan% M+nan% 12M+nan%

🇰🇷Kospi nanpts

D+nan% S+nan% M+nan% 12M+nan%

Europa

🇪🇺Stoxx 600 639,56pts

D-0,80% S+0,62% M+0,65% 12M+11,79%

🇬🇧FTSE 100 10.765pts

D-1,08% S+1,02% M+0,99% 12M+14,47%

🇩🇪DAX 25.320pts

D-1,18% S+0,17% M+0,06% 12M+4,37%

Futuros EUA

🇺🇸S&P fut. 7.767,25pts

D+0,82% S-1,15% M+1,44% 12M+14,67%

🇺🇸Nasdaq fut. 29.956,00pts

D+1,92% S-3,05% M+1,16% 12M+18,38%

🇺🇸Dow fut. 52.305pts

D+0,17% S+0,37% M+1,05% 12M+11,49%

Câmbio/Juros

🇺🇸Dólar (DXY) 101,98

D+0,14% S-0,58% M+1,76% 12M+3,44%

🇺🇸Treasury 2y 4,77%

D-1,04% S+0,42% M+2,14% 12M+36,29%

🇺🇸Treasury 10y 5,10%

D-1,73% S-2,30% M+2,00% 12M+25,93%

Cenário macro · Brasil

Selic meta

13,75%

a.a.

CDI

0,0508%

diário

IPCA 12m

4,58%

acumulado

Focus IPCA

5,22%

2026

Dólar PTAX

R$ 5,0826

BCB

DI 1 ano

12,77%

nominal

DI 5 anos

12,87%

nominal

Focus câmbio

R$ 5,13

2026

Fluxo de capital · B3 à vista R$ bilhões · (+) entra / (−) sai

Investidor	Dia	30 dias	60 dias	Ano
Estrangeiro	+0,2 bi	+20,6 bi	+27,9 bi	+51,6 bi
Institucional	-0,5 bi	-9,8 bi	-14,7 bi	-52,9 bi
Pessoa física	+0,2 bi	-4,2 bi	-6,1 bi	-0,8 bi
Inst. Financeira	+0,1 bi	-3,2 bi	-4,0 bi	-1,6 bi
Outros	-0,1 bi	-3,3 bi	-3,1 bi	+3,7 bi

Inflação & custo de vida

Combustíveis · ANP, média Brasil (2025-12)

Diesel S10R$ 6,113

EtanolR$ 4,530

GasolinaR$ 6,203

GNVR$ 4,596

Agro físico · CEPEA/ESALQ

🐂Boi gordo 380,70BRL/@

D+0,13%S+0,77%M+8,06%12Mn/d

🌱Soja 154,61BRL/sc60kg

D-0,06%S-0,09%M-4,49%12Mn/d

🌽Milho 64,85BRL/sc60kg

D+0,06%S-3,71%M-6,29%12Mn/d

☕Café arábica 1.601,25BRL/sc60kg

D+1,52%S+4,53%M+2,22%12Mn/d

Empresas

Petrobras: BTG Pactual aponta a estatal como preferida de investidores de Nova York no setor de óleo e gás, com catalisadores esperados após a eleição
Volkswagen: plano de congelar salários de 660 mil funcionários globalmente até 2030, segundo conselho de trabalhadores
PepsiCo/Coca-Cola: KFC nos EUA troca fornecedor de bebidas da Pepsi pela Coca-Cola a partir do próximo ano, ampliando domínio da rival
The Villages: maior comunidade de aposentados do mundo planeja emitir cerca de US$ 180 milhões em dívida de alto rendimento